أساس التحليل الفني هو مخطط الأسهم. وعلى الرغم من أن المخططات لیست مثالية، فإنها تفيد في تقديم إشارات قوية فيما يتعلق بالوقت الذي يشتري أو يبيع فيه الناس. وكما قلت من قبل، يؤمن المحللون الفنيون بأن النظر إلى مخطط الأسهم يشبه جراحا ينظر إلى مخطط كهربائي للقلب قبل إجراء عملية للمريض.
يمكنك استخدام المخططات لمساعدتك على وضع افتراضات إحصائية (أي توقعات) عن سعر السهم أو على الأقل – لتحسين احتمالات نجاح عملية التداول.
ومن أفضل أسباب استخدام المخططات هو أن المخططات تقصى عواطفك من عملية اتخاذ القرار، أنت ربما تحب الشركة ورئيسها التنفيذي، لكن إذا أظهر المخطط أن السهم ضعيف ويتجه نحو الهبوط، فسترغب على الأرجح في تجنب شرائه.
النبأ الجيد هو أنه من السهل أن تجد مخطط أسهم عن أية شركة. كل الدوريات المالية وجميع البرامج التليفزيونية المالية – منها على سبيل المثال لا الحصر: CNBC و Bloomberg و Fox Business News و Yahoo
! TV – تقدم مخططات الأسهم. لقد اكتشفت وسائل الإعلام منذ وقت طويل أن من أسهل الطرق التي تبين بها للجمهور أداء السهم هي من خلال عرض مخطط لتاريخه السعري.
عند النظر في مخطط ما، فأول قرار هو اختيار إطار زمني. يمكنك اختيار إطار زمني قصير – مثل دقائق أو ساعات أو مخطط يومي. بينما هناك آخرون يفضلون إطارا زمنا أطول – مخططا أسبوعيا أو شهريا أو سنويا ( المخطط اليومي هو الأشهر). ينظر بعض المضاربين في عدة مخططات في الوقت نفسه، وكل مخطط له إطار زمني مختلف.
ملحوظة: مخطط الثلاثة أشهر هو الإطار الزمني الأساسي في معظم برامج المخططات.
الأساسيات
طالما لا تخطط للتفرغ للتداول، فلن تحتاج لتعلم سوى أهم أنماط المخططات. وما يلي هو مقدمة للتحليل الأساسي وبعض الأدوات التي يستخدمها المضاربون. سأريك لاحقا كيف تدمج التحليليين الفني والأساسي في اليوم ( أو الأسبوع) الذي تتداول فيه.
المخططات الخطية والمخططات العمودية ومخططات الشموع اليابانية
هناك ثلاثة أنواع أساسية من مخططات الأسهم
المخططات الخطية
يرسم المخطط الخطي أسعار الإغلاق السهم ما على مدار فترة زمنية. وهو خط يربط نقاط الأسعار، وعلى الرغم من أن المخططات الخطية سهلة القراءة والفهم، فإنها لا تحظى بشعبية بين المضاربين فصار الأجل ذوي الخبرة لأنها لا تقدم الكثير من المعلومات، وتكون المخططات الخطية أكثر نفعا عندما تكون مقرونة بالمؤشرات الفنية الأخرى. لكن محللي الأسهم يميلون إلى استخدام المخططات الخطية لأنها جذابة بصريا. الشكل ۱۲-۱ مثال على المخطط الخطي.
في هذا الشكل، يمكنك رؤية أن السهم صعد حتى 50 – 37 دولار قبل أن يغير مساره. لاحظ أعمدة حجم التداول أسفل المخطط، والتي تخبرك بما إذا كان هناك تزايد (أو تناقص) في عمليات البيع والشراء. عند استخدام التحليل الفني، لا يهم سبب تغيير هذا السهم لاتجاهه، لكن المهم أنه فعل ذلك، وبنسبة كبيرة. على سبيل المثال، صعود سهم بنسبة كبيرة يشير إلى أن هناك المزيد من المشترين، وهذه إشارة جيدة بالنسبة للسهم. وعلى العكس، هبوط سهم بنسبة كبيرة بعد إشارة سلبية، وعلى الأرجح، المؤسسات الكبيرة مثل شركات صناديق الاستثمار المتداولة أو صناديق التقاعد هي من تحرك السوق لأعلى أو لأسفل.
المخططات العمودية
تحظى المخططات العمودية بشعبية بين المضاربين قصار الأجل لأنها سهلة | الفهم والقراءة، المحور الأفقي أسفل المخطط يشير إلى فترة محددة (في شكل13 -2، ثلاثة أشهر). المحور الرأسي يعرض الأسعار. والعمود هو نطاق الأسعار في هذه الفترة.
على سبيل المثال، قمة العمود تمثل أعلى ارتفاع يومي، والقاع يمثل أدني هبوط | يومي، هناك أيضا علامتان على العمود، واحدة تمتد إلى اليمين، والأخرى تمتد إلى اليسار، تشير العلامة الواقعة على اليسار إلى سعر الافتتاح، وتشير العلامة الواقعة على اليمين إلى سعر الإغلاق.
يمكنك أن ترى في لمحة سريعة ما إذا كان السهم قد أغلق أعلى أم أقل من سعر الافتتاح الخاص به، وبوجه عام، ستكون علامة جيدة إذا أغلق السهم اليوم وهو أعلى من حيث بدأ، لا سيما إذا كان هناك حجم تداول قوي استمر حتى الإغلاق.
مخططات الشموع اليابانية
مخططات الشموع اليابانية هي أقدم أشكال التحليل الفني وابتكرها تاجر أرز ياباني محنك ، أصبح ثريا من خلال استخدام هذه الطريقة. تحظى مخططات الشموع اليابانية بشعبية بين الكثير من المضاربين لأنها تقدم الكثير من المعلومات، بما في ذلك سيكولوجية السوق في أي وقت معين. وهي أيضا جذابة بصريا.
يعتقد المضاربون أن فهم عواطف السوق أمر مفيد في تحديد الاتجاهات المستقبلية، وتساعدك دراسة الشموع اليابانية على رؤية سيكولوجية السوق. وأحد أهداف استخدام الشموع اليابانية هو الخروج من السوق قبل حدوث انتكاسات كبيرة، الشكل 13-3 مثال على مخطط الشموع اليابانية.
كما ترى، تتكون الشمعة اليابانية من عنصرين. وهناك جزء مستطيل الشكل يسمى ” الجسم الحقيقي”. وهناك خطوط أعلى وأسفل الجسم الحقيقي تسمی “ظلالا”، والتي تشير إلى أعلى وأقل مستوى في اليوم. إذا درست شكل الشمعة اليابانية وطول خطوطها، وما إذا كان الجسم الحقيقي فارغا أم ممتلئا ، فإنه يمكنك رؤية من يفوز بالمعركة: الأسواق الصاعدة ( المتفائلون) أم الأسواق الهابطة ( المتشائمون).
على سبيل المثال: إذا كان المتفائلون هم المسئولين في هذا اليوم، فسترى جسما حقيقيا أبيض طويلا. أما إذا كان المتشائمون هم المسئولين، فستری جسما حقيقيا أسود طويلا، قم أيضا بدراسة حجم التداول، والذي سيساعدك على التأكد من حركة (أعمدة حجم التداول موجودة أسفل المخطط).
هناك أنماط مهمة يبحث عنها الفنيون. وربما يكون أهمها الدوجي، وهو نمط يظهر التذبذب ( انظر الشكل 13 – 4 ). وهو يتميز بخطوط رفيعة صغيرة وسعر افتتاح وإغلاق متساويين. التقاطع في دوجي هو التذبذب
هل يجب أن تشتري أو تبيع استنادا إلى أنماط الشموع اليابانية فقط؟ لا. بعد إدراك نمط ما، تأكد من المعلومات باستخدام مؤشرات فنية تقليدية. تعد الشموع اليابانية أدوات مفيدة، ولكن لا تشتر أو تبع بناء على إشاراتهم فقط.
مقالات مهمة عن الاسهم
- كيفية إدارة سهم رابح
- كيفية شراء أول سهم لك
- توسيط التكلفة بالدولار طريقة منهجية لشراء الأسهم
- كيف تبيع اسهمك بيع بشكل تدريجي
- كيفية تحقيق أرباح من سهم هابط
- لماذا يجب ان تبيع الأسهم؟
- ما هو انسب وقت لتداول الاسهم؟
- تعلم كيف تحد من الخسائر في سوق الاسهم
- كيف تقلص الخسائر وتحمي الأرباح عند التداول
- الاتجاهات الثلاثة التي يمكن أن تسلكها الأسهم وكيف تتعامل معها
- ما الذي يجعل الأسهم تصعد وتهبط
- لماذا يخسر المستثمرون اموالهم في سوق الاسهم
استراتيجيات التداول
- كيف تضع إستراتيجية بيع لاسهمك
- استراتيجيات ناجحة لشراء وبيع الاسهم
- إستراتيجيات التداول قصير الأجل
- استراتيجيات ناجحة للربح في سوق الاسهم
- 3 استراتيجيات للاستثمار في الاسهم
- الإستراتيجيات التي يستخدمها المحترفون لقياس ربحهم من الاسهم
- استراتيجيات جني الأموال من سوق الاسهم ببطء
- الاستثمار طويل الأجل .. إستراتيجية رائجة بين المستثمرين
شروحات تهمك عن الاسهم
- شرح الاسهم | كيف تمارس لعبة تحليل الاسهم
- كيف تحلل الاسهم
- كيف تحلل الشركات
- كيف تدخل في سوق البورصة
- انواع المستثمرين في سوق الاسهم
- الاستثمار في الاكتتابات العامة الأولية
ملحوظة: إذا كنت مهتما بمعرفة المزيد عن الشموع اليابانية، فاقرأ كتاب Japanese Candlestick Charting Techniques، من تأليف “ستيف نیسون”.